این همان سهمی است که باید خریداری کرد، چون مراکز داده هوش مصنوعی به ارزش تریلیون دلاری، به دنبال برق فراتر از شبکه ملی هستند
تحقیقات جدید پیش‌بینی می‌کند که در پنج سال آینده، سرمایه‌گذاری‌های عظیم در مراکز داده هوش مصنوعی به وقوع می‌پیوندد و مشکل تأمین انرژی برای این تأسیسات دقیقاً به نفع یک سهم مهم در پورتفولیوی کلاب است. جی‌ام‌پارسون برآورد کرد که ساخت مراکز داده جهانی، زیرساخت‌های هوش مصنوعی و منابع قدرت مرتبط می‌تواند بین سال‌های ۲۰۲۶ تا ۲۰۳۰، هزینه‌ای بیش از ۵ تریلیون دلار داشته باشد. «مقیاس تقاضای محاسبات همچنان آسمانی است»، تحلیل‌گران در یادداشتی در روز دوشنبه به‌مشتریان نوشتند. آنها افزودند که نصب زیرساخت‌های مراکز داده در این دوره نیز با سرعت شتاب‌دار رشد خواهد کرد. رسیدن به چنین ارتفاعاتی به‌سادگی حاصل نخواهد شد. به‌گفته جی‌ام‌پارسون، رشد مراکز داده تحت محدودیت چندین عامل است، از جمله «املاک، انرژی و توان، آب، قیمت کالاها و سرمایه». تحلیل‌گران گفتند که «انرژی مهم‌ترین محدودیت از این عوامل است»، زیرا ساخت نیروگاه‌های هسته‌ای جدید به‌صورت تاریخی سال‌ها زمان می‌برد و زمان تحویل توربین‌های گاز طبیعی هم‌اکنون بین سه تا چهار سال است. به همین دلیل، GE Vernova – یک تولید‌کننده پیشرو توربین‌ها که در پورتفولیوی کلاب است – در موقعیتی بسیار مطلوب قرار دارد. مراکز داده اغلب به برق بیشتری نسبت به آنچه شبکه ملی می‌تواند تأمین کند، نیاز دارند. این توربین‌ها که با گاز طبیعی و خارج از شبکه کار می‌کنند، می‌توانند به این تأسیسات متصل شوند تا خلأهای برق را پر کنند. با اینکه بزرگ‌ترین نام‌های فناوری در هزینه‌های هوش مصنوعی سرمایه‌گذاری می‌کنند، به این معنی است که تعداد مراکز داده افزاش می‌یابد و به‌طور محتمل برای GE Vernova کسب‌وکار بیشتری به ارمغان می‌آورد. به‌علاوه، در کنار آخرین نتایج مالی خود، Meta Platforms و بزرگ‌ترین سه شرکت ابری جهان — Amazon، Microsoft و Google (زیرمجموعه Alphabet) — همگی چشم‌انداز هزینه‌های سرمایه‌ای خود را افزایش دادند. نمودار صعودی YTD – عملکرد سال به امروز GE Vernova (GEV) اثر مثبت هزینه‌گذاری هوش مصنوعی بر روی GE Vernova در نتایج فصلی چشمگیر شرکت مشهود می‌شود؛ این نتایج شامل پیشی‌گرفتن در سود هر سهم و درآمد و رشد سفارشات معوق به‌مقدار ۱۵٪ نسبت به سال گذشته، که به بیش از ۱۳۵ میلیارده دلار می‌رسد. بخش قدرت GE Vernova، بزرگ‌ترین واحد آن، شاهد رشد چشمگیر درآمدی به‌دلیل تقاضا برای تجهیزات توربین‌های گاز سنگین بود. سفارش‌های این بخش به‌صورت ارگانیک ۵۰٪ افزایش یافت و به ۷.۸ میلیارد دلار رسید. «هم‌اکنون اتفاق این است که ما همچنان رشد مثبت و خوبی در توربین‌های گاز سنگین می‌بینیم»، مدیر مالی کن پارکس در تماس پس از انتشار نتایج گفت. پس از انتشار نتایج مالی در ۲۲ اکتبر، سهم GE Vernova به‌دلیل ضعف در بخش‌های سفته‌بازتر بازار انرژی تحت فشار قرار گرفت. در آن زمان، ما رتبه خرید معادل ۱ و هدف قیمتی ۷۰۰ دلار را مجدداً تأیید کردیم؛ جیم کرامر این افت را فرصت خرید دانست. چند هفته بعد، پنجشنبهٔ گذشته خریدی کوچک از سهام GE Vernova انجام دادیم، پس از آنکه این سهم همراه با دیگر نمادهای مرتبط با هوش مصنوعی به‌کاهش ادامه داد. از آن پس، سهم به‌صورت متوالی رشد کرده است — به‌طوری‌که پیشرفت سالانه‌اش تقریباً ۷۸٪ شده و به‌سختی بر افزایش ۱۵٪ شاخص S&P 500 پیشی گرفته است. GE Vernova باید اکنون راهی برای همگام‌سازی با این تقاضا پیدا کند، که تحلیل‌گران جی‌ام‌پارسون آن را «چالش چشم‌گیری» نامیدند. این توربین‌ها ماشین‌آلات پیچیده‌ای هستند و ساخت آنها زمان‌بر است. به این معناست که مدیریت باید تصمیمات مربوط به گسترش تولید را سال‌ها پیش از موعد تحویل اتخاذ کند. شرکت نسبت به افزایش سریع ظرفیت تولید مردد بوده است، زیرا نمی‌خواهد با انباشت بیش از حد موجودی مواجه شود. (صندوق خیریه جیم کرامر در GEV، AMZN، META و MSFT وضعیت خرید طولانی دارد. برای مشاهدهٔ فهرست کامل سهام، اینجا را ببینید.) به‌عنوان مشترک کلاب سرمایه‌گذاری CNBC با جیم کرامر، شما پیش از انجام معامله توسط جیم، هشدار معاملاتی دریافت خواهید کرد. جیم پس از ارسال هشدار معامله، ۴۵ دقیقه صبر می‌کند پیش از خرید یا فروش سهام در سبد صندوق خیریهٔ خود. اگر جیم در تلویزیون CNBC دربارهٔ یک سهام صحبت کرده باشد، پس از صدور هشدار معامله ۷۲ ساعت صبر می‌کند تا معامله انجام شود. اطلاعات فوق دربارهٔ کلاب سرمایه‌گذاری مشروط به شرایط و ضوابط و سیاست حریم خصوصی ما است، به‌همراه سلب‌مسئولیت ما. هیچ تعهد فیدو‌شری یا وظیفه‌ای وجود ندارد یا ایجاد نمی‌شود تنها بر پایهٔ دریافت هرگونه اطلاعات ارائه‌شده در ارتباط با کلاب سرمایه‌گذاری. هیچ‌نتیجه یا سود خاصی تضمین نمی‌شود.